方興擬發(fā)行共16.27億股，集資約27.17億港元，其中大股東中化香港就將認(rèn)購(gòu)10.325億股。

　　盡管當(dāng)前房地產(chǎn)融資陷入了困境，但因?yàn)橛辛舜蠊蓶|中化集團(tuán)的財(cái)力支撐，方興地產(chǎn)將輕而易舉地配股融資27億港元。

　　2月13日，方興地產(chǎn)公告表示，公司擬發(fā)行共16.27億股，集資約27.17億港元，其中大股東中化香港就將認(rèn)購(gòu)10.325億股。也就是說(shuō)，大股東中化香港將為方興地產(chǎn)提供17億的財(cái)力支持。

　　中化香港承購(gòu)17億

　　方興地產(chǎn)是中國(guó)中化集團(tuán)公司旗下的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司，于2004年6月在香港注冊(cè)成立，2007年8月在香港聯(lián)交所掛牌上市。物業(yè)主要位于上海、北京及珠海。

　　根據(jù)方興地產(chǎn)的配股要求，每持有100股供23股，供股價(jià)每股1.67元，集資達(dá)27.17億元，所得資金將用作向母公司中化香港收購(gòu)金茂集團(tuán)權(quán)益之用。

　　方興現(xiàn)時(shí)總發(fā)行股份為70.73億股，供股計(jì)劃中，將要發(fā)行約16.268億新股，其中大股東中化香港約認(rèn)購(gòu)10.325億股。中化香港也是此次供股的包銷商。

　　根據(jù)協(xié)議，方興收購(gòu)金茂，應(yīng)付予中化香港的現(xiàn)金金額約27.17億港元，須于2009年6月30日前支付。方興也曾考慮計(jì)劃透過(guò)貸款及發(fā)行債券集資，但在衡量各項(xiàng)方案及成本后，決定以供股為籌集資金途徑，因可毋須承擔(dān)利率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。

　　此前方興地產(chǎn)曾于2008年6月5日提出該項(xiàng)收購(gòu)計(jì)劃。即方興與中化集團(tuán)、中化香港訂立收購(gòu)協(xié)議，以110億的總價(jià)收購(gòu)金茂集團(tuán)100%的權(quán)益。其中40%是以現(xiàn)金的方式支付，約44億元；剩下60%是以發(fā)行新股的方式支付。以3.43元的每股價(jià)格發(fā)行了21.65億新股，相當(dāng)于人民幣65.79億。

　　其時(shí)，方興地產(chǎn)稱，110億元收購(gòu)價(jià)格較金茂集團(tuán)估值有所折讓。截至2008年3月31日，金茂集團(tuán)的物業(yè)估值為170億元，經(jīng)調(diào)整資產(chǎn)凈值為132億元。

　　2009年1月5日，方興地產(chǎn)針對(duì)金茂集團(tuán)的收購(gòu)協(xié)議全部簽署完成，至此，金茂集團(tuán)將成為方興地產(chǎn)的全資附屬公司。

　　財(cái)力支持下的擴(kuò)張

　　方興地產(chǎn)專注于開(kāi)發(fā)投資商業(yè)地產(chǎn)，其最大的競(jìng)爭(zhēng)力無(wú)疑是在于有大股東中化集團(tuán)的支持和優(yōu)良資產(chǎn)的注入。因此，在2008年的地產(chǎn)困局中，方興可以無(wú)憂地進(jìn)行高速擴(kuò)張，也有十足的底氣表明自己的目標(biāo)：收購(gòu)打城市黃金地段土地和高品質(zhì)投資物業(yè)，以及城市建地標(biāo)性建筑。

　　在上市前夕的招股書上，方興地產(chǎn)就表示，將在2007年12月31日之前完成對(duì)中化大廈、王府井大飯店、北京凱晨世貿(mào)中心的剩余全部股權(quán)的收購(gòu)。當(dāng)時(shí)，方興地產(chǎn)分別持有其25%、25%和50%股權(quán)。

　　2007年8月28日，也就是方興地產(chǎn)登陸港交所的第11天，開(kāi)始其第一筆收購(gòu)生意。以320萬(wàn)元人民幣從遠(yuǎn)洋地產(chǎn)手中收購(gòu)凱晨物業(yè)管理的60%權(quán)益。至此，方興地產(chǎn)直接和間接持有凱晨物業(yè)管理公司的股權(quán)達(dá)92.5%。凱晨置業(yè)(方興地產(chǎn)和中化香港各占50%股權(quán))不僅持有北京凱晨世貿(mào)中心100%股權(quán)，還占其物業(yè)管理方凱晨物業(yè)管理15%股權(quán)。緊接著，方興地產(chǎn)又收購(gòu)了中化大廈和王府井大飯店100%的股份。

　　2008年，方興地產(chǎn)更是開(kāi)始布局其在上海的商業(yè)物業(yè)。3月，方興地產(chǎn)以底價(jià)11.23億元拿下上海北外灘商業(yè)地塊后；4月22日，方興又發(fā)布公告稱，公司將收購(gòu)母公司中化集團(tuán)所持中國(guó)金茂(集團(tuán))股份有限公司54.87%的權(quán)益，同時(shí)置入的還有中化集團(tuán)所持上海銀匯50%間接權(quán)益。此外，方興地產(chǎn)還與其他股東訂立了收購(gòu)協(xié)議，以49.64億元收購(gòu)了金茂剩余45%的權(quán)益，總收購(gòu)代價(jià)近110億元。

　　2009年1月5日，方興地產(chǎn)終于完成了對(duì)金茂集團(tuán)的收購(gòu)。至此，金茂集團(tuán)成為方興地產(chǎn)的全資附屬公司，方興也將因此將原來(lái)的上海第一高樓金茂大廈收入囊中。

　　目前其在上海的開(kāi)發(fā)項(xiàng)目包括位于小陸家嘴濱江的7棟“財(cái)富小樓”——上海財(cái)富廣場(chǎng)、張江濱江苑、在建的上海港國(guó)際客運(yùn)中心項(xiàng)目以及即將開(kāi)工的匯山碼頭項(xiàng)目等。

　　在完成對(duì)金茂集團(tuán)的收購(gòu)后，方興持有商業(yè)物業(yè)面積由約40萬(wàn)平方米，增至90萬(wàn)平方米，其間擁有6家酒店，房間數(shù)量由405間，增至3000間；另有兩家在建的酒店，成為內(nèi)地最大商業(yè)地產(chǎn)上市公司。

　　同時(shí)，方興擁有100萬(wàn)平方米開(kāi)發(fā)面積，其中在上海便擁有近90萬(wàn)平方米，足夠未來(lái)五年發(fā)展。同時(shí)間，方興正在青島、南京及天津等地洽新項(xiàng)目。